發(fā)改辦財金〔2021〕1035號
各省、自治區(qū)、直轄市及計劃單列市、新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)發(fā)展改革委，中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司、中國銀行間市場交易商協(xié)會：
為貫徹黨的十九大和十九屆歷次全會精神，落實中央經(jīng)濟(jì)工作會議決策部署，統(tǒng)籌做好企業(yè)債券領(lǐng)域防范化解金融風(fēng)險和支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展工作，現(xiàn)就開展2022年度企業(yè)債券本息兌付風(fēng)險排查和存續(xù)期監(jiān)管有關(guān)工作通知如下：
一、對2022年度企業(yè)債券本息兌付等風(fēng)險進(jìn)行全面系統(tǒng)排查，鞏固“五早”風(fēng)險防控機(jī)制工作成果
各省級發(fā)展改革委應(yīng)對轄區(qū)內(nèi)2022年企業(yè)債券本息兌付風(fēng)險進(jìn)行全面排查，掌握轄區(qū)內(nèi)企業(yè)債券還本付息資金安排和風(fēng)險狀況，進(jìn)一步鞏固“五早”風(fēng)險防控機(jī)制工作成果并做好以下工作。
（一）落實項目優(yōu)選責(zé)任，做好風(fēng)險識別。堅持“資金跟著項目走”的原則，嚴(yán)把申請材料關(guān)，深入分析發(fā)行人和項目風(fēng)險情況，充分識別風(fēng)險。
（二）強(qiáng)化風(fēng)險排查，做好風(fēng)險預(yù)警。全面深入做好本年度風(fēng)險排查，在此基礎(chǔ)上實行季度、月度摸排督導(dǎo)，對排查中發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險隱患進(jìn)行重點跟進(jìn)。
（三）強(qiáng)化信用監(jiān)測，提早發(fā)現(xiàn)風(fēng)險。持續(xù)推進(jìn)企業(yè)債券市場信用體系建設(shè)，發(fā)揮信用手段在企業(yè)債券風(fēng)險識別、監(jiān)測、管理、處置等環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)作用。加強(qiáng)信用數(shù)據(jù)歸集，強(qiáng)化信用約束，利用信用手段監(jiān)測風(fēng)險苗頭，及時跟進(jìn)處置。
（四）盡早制定預(yù)案，提早應(yīng)對風(fēng)險。對排查后存在償債風(fēng)險的企業(yè)債券，應(yīng)第一時間組成風(fēng)險應(yīng)對工作專班，實行掛牌督戰(zhàn)，制定風(fēng)險防控方案，及時上報省級政府，定期將進(jìn)展情況報送我委。
（五）充分發(fā)揮各方作用，提早處置風(fēng)險。應(yīng)建立與相關(guān)部門的工作協(xié)調(diào)機(jī)制，根據(jù)市場化法治化的基本原則，充分發(fā)揮發(fā)行人和中介機(jī)構(gòu)等各方作用，匯聚各方力量，提前介入，積極推進(jìn)企業(yè)債券風(fēng)險處置，爭取將風(fēng)險化解在萌芽狀態(tài)。對區(qū)域內(nèi)已發(fā)生違約且尚未處置完畢的企業(yè)債券，盡早處置風(fēng)險隱患，維護(hù)債券持有人合法權(quán)益。
二、對已發(fā)行企業(yè)債券情況開展排查和專項檢查，強(qiáng)化債券存續(xù)期監(jiān)督
各省級發(fā)展改革委應(yīng)對轄區(qū)內(nèi)已發(fā)行、仍處于存續(xù)期的全部企業(yè)債券組織開展一次專項檢查，同時在轄區(qū)內(nèi)按“雙隨機(jī)”原則或根據(jù)問題導(dǎo)向抽取一定比例的企業(yè)債券發(fā)行主體開展“穿透式”實地檢查，檢查應(yīng)重點包括以下內(nèi)容。
（一）存續(xù)期債券總體情況。包括存續(xù)期債券支數(shù)及規(guī)模、各年度還本付息額、發(fā)行人行業(yè)及區(qū)域分布等情況。
（二）債券募集資金投入領(lǐng)域情況。包括債券資金是否按要求投入批復(fù)、注冊文件和募集說明書中約定的項目領(lǐng)域，如有募集資金投向變更是否按規(guī)定履行相關(guān)程序，是否存在違規(guī)挪用債券資金等問題。
（三）信息披露情況。包括發(fā)行人是否按照注冊制改革要求，遵循真實、準(zhǔn)確、完整、及時、公平的原則，依法依規(guī)披露信息，中介機(jī)構(gòu)協(xié)助發(fā)行人做好信息披露工作的履職盡責(zé)等情況。
（四）發(fā)行人資產(chǎn)重組情況。包括企業(yè)發(fā)生法律法規(guī)規(guī)定的，可能影響企業(yè)償債能力的重大事項。如企業(yè)發(fā)生或計劃進(jìn)行重大資產(chǎn)重組，要對發(fā)行人的重組過程進(jìn)行監(jiān)管，分析判斷資產(chǎn)重組是否增加債券償付風(fēng)險，督促發(fā)行人按照合規(guī)的程序?qū)嵤┲亟M并履行相關(guān)義務(wù)。
（五）募投項目運營效益情況。包括募投項目是否如期開工、實施建設(shè)，建設(shè)進(jìn)度是否與募集資金使用進(jìn)度匹配，項目業(yè)已形成的資產(chǎn)或收益權(quán)是否按募集說明書約定（如有）辦理抵質(zhì)押手續(xù)，已完工募投項目的運營效益情況等。
（六）對以資產(chǎn)抵押擔(dān)保的企業(yè)債券，檢查債券抵押資產(chǎn)后續(xù)跟蹤評估和信息披露情況。
（七）對已發(fā)行的優(yōu)質(zhì)企業(yè)債券，要督促相關(guān)發(fā)行人在規(guī)定期限內(nèi)做好存續(xù)期報告編制和信息披露等相關(guān)工作。
檢查過程中，如發(fā)現(xiàn)存在違規(guī)行為，各省級發(fā)展改革委應(yīng)及時提出整改要求予以規(guī)范，對相關(guān)責(zé)任方進(jìn)行懲戒，并將懲戒等情況及時報告我委，由我委采取約談、信用記錄等監(jiān)管措施，記入相關(guān)信用信息檔案，并在事中事后監(jiān)管、信用評價工作中予以體現(xiàn)。如發(fā)現(xiàn)存在違法行為，根據(jù)相關(guān)規(guī)定移交證監(jiān)會統(tǒng)一執(zhí)法，對涉及各省發(fā)展改革委的具體工作，省級發(fā)展改革委應(yīng)做好協(xié)調(diào)配合。我委將持續(xù)加強(qiáng)受理、審核、注冊發(fā)行和存續(xù)期等各環(huán)節(jié)信用數(shù)據(jù)的統(tǒng)一歸集，并強(qiáng)化信用約束，豐富守信激勵和失信懲戒措施。
三、提高企業(yè)債券服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)能力
各省級發(fā)展改革委應(yīng)堅持“資金跟著項目走”的原則，把企業(yè)債券工作和貫徹落實“十四五”規(guī)劃有機(jī)結(jié)合起來。各省級發(fā)展改革委要主動上門服務(wù)，了解企業(yè)需求，積極組織債券申報，提升企業(yè)債券服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的能力和水平。
（一）進(jìn)一步加大對推動國家重大戰(zhàn)略實施方面的支持力度。聚焦102項重大工程項目，推動新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、新型城鎮(zhèn)化建設(shè)和交通、水利等“兩新一重”建設(shè)。充分發(fā)揮城市停車場建設(shè)專項債券、城市地下綜合管廊建設(shè)專項債券、社會領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)專項債券、縣城新型城鎮(zhèn)化建設(shè)專項企業(yè)債券等專項債券支持?jǐn)U大內(nèi)需的作用。
（二）加強(qiáng)優(yōu)質(zhì)企業(yè)債券申報。要按照《國家發(fā)展改革委關(guān)于支持優(yōu)質(zhì)企業(yè)直接融資 進(jìn)一步增強(qiáng)企業(yè)債券服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)能力的通知》（發(fā)改財金〔2018〕1806號）相關(guān)規(guī)定，做好項目優(yōu)選儲備，積極組織區(qū)域內(nèi)符合條件的企業(yè)申請發(fā)行優(yōu)質(zhì)企業(yè)債券。
四、工作要求
各省級發(fā)展改革委和各有關(guān)單位要全面貫徹習(xí)近平新時代中國特色社會主義思想，增強(qiáng)“四個意識”、堅定“四個自信”、做到“兩個維護(hù)”，立足新發(fā)展階段，完整、準(zhǔn)確、全面貫徹新發(fā)展理念，構(gòu)建新發(fā)展格局，認(rèn)真做好企業(yè)債券本息兌付風(fēng)險排查和存續(xù)期監(jiān)管有關(guān)工作，牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險的底線，保持社會大局穩(wěn)定，迎接黨的二十大勝利召開。
（一）請各相關(guān)中央企業(yè)比照上述要求，認(rèn)真開展企業(yè)債券本息兌付風(fēng)險排查和存續(xù)期管理。
（二）請各企業(yè)債券主承銷商比照上述要求，對存續(xù)期內(nèi)負(fù)責(zé)主承銷的企業(yè)債券進(jìn)行專項風(fēng)險排查，早識別、早預(yù)警、早處置，向我委和省級發(fā)展改革委報送有關(guān)風(fēng)險情況，風(fēng)險排查工作情況將在企業(yè)債券主承銷商信用評價中予以體現(xiàn)。
（三）主承銷商、信用評級機(jī)構(gòu)、會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)在債券申報和存續(xù)期管理過程中，要嚴(yán)格按照《公司信用類債券信息披露管理辦法》《企業(yè)債券中介機(jī)構(gòu)信用評價辦法》等規(guī)范性文件要求，提高申報材料質(zhì)量，落實信息披露要求，嚴(yán)格遵循執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。針對企業(yè)債券申報、發(fā)行和存續(xù)期等環(huán)節(jié)出現(xiàn)的失職、失信、不專業(yè)等負(fù)面行為，我委將會同受理審核機(jī)構(gòu)對有關(guān)負(fù)面行為涉及的發(fā)行人和中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行約談，并在年度信用評價工作中予以體現(xiàn)。
（四）中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司、中國銀行間市場交易商協(xié)會應(yīng)積極履行企業(yè)債券受理審核機(jī)構(gòu)職責(zé)，認(rèn)真做好企業(yè)債券受理審核風(fēng)險識別、信息披露督促檢查、債券市場風(fēng)險監(jiān)測分析及預(yù)警研判等工作，擴(kuò)展債券風(fēng)險監(jiān)測預(yù)警的范圍與內(nèi)容，共同構(gòu)建企業(yè)債券全鏈條風(fēng)險防控體系。
（五）有關(guān)交易場所、登記托管機(jī)構(gòu)應(yīng)協(xié)助我委做好企業(yè)債券風(fēng)險排查和本息兌付監(jiān)測分析工作。
（六）各省級發(fā)展改革委、相關(guān)中央企業(yè)和主承銷商應(yīng)將自查、排查情況于2022年1月30日前報送我委。
國家發(fā)展改革委辦公廳
2021年12月22日
